从原始社会结绳记事伊始,会计随着社会进步的而发展,对不同会计对象进行计量的会计计量就成为了会计系统的核心职能,从复式簿记进行记录到通过财务三表最终汇总信息,提供给多方信息使用者,都离不开计量。会计计量方法和原则成为技术层面重要的因素。在过去很长的一段时间,由于历史成本计量具有计量方法简便、取得的历史数据的可靠性和可验证性的特性,使得历史成本计量一直成为会计计量的首选。但是,历史成本计量由于其本身特点,必然带来了历史数据缺乏相关性的固有局限。因此,实务工作界和理论界开始研究讨论计量属性的新的选择,希望能另辟蹊径,解决这一问题,经过前人的努力,公允价值计量浮出水面,成为现今会计计量属性的另一成员,也成为重要的计量选择之一。早在1952年,名为《会计辞典》书中就能查阅到关于公允价值的定义,这一定义出自美国学者Eric L. Kohler,使得美国成为研究公允价值最早的国家,到1961年,美国注册会计师协会的Maurice. Moonitz也提到了相类似的“公允价值”概念。此后FASB对公允价值的定义进行了多次修改,并且正式形成理论结果。随着研究的不断进行,公允价值的概念也在不断的改进、完善。同时,随着我国市场经济的不断成熟和发展,带动了更多的企业成长并为国家经济做出了巨大贡献,公司经营管理理念越发专业和成熟,不论是公司管理层还是投资者,更加理性的关注公司业绩,以为后续的决策做出相应反应。回顾2007年的美国次贷危机,距今不长的时间里,这次事件给全球金融带来了近百年中最为严重的后果,一夜之间多家资历雄厚的商业投资银行破产,失业人员数量暴增。这也同时掀起了社会各界包括监管机构、金融业界、各国学术界和媒体的空前热议,对其发生的原因和传导机制进行了分析,而会计准则中的公允价值计量方法成为众矢之的,被许多学者责认为是导致危机爆发和传导的直接介质。有学者进一步分析指出,金融危机中公允价值计量方法通过会计信息,加大了相关金融工具在市场反应中的价值反映,若市场低落其价值被大大低估,而市场整体高涨时,其价值又被高估,且低估或高估的程度,可能会出现无法控制的局面,这种效果被称之为顺周期效应。顺周期效应使得由公允价值计量的会计信息成为一面放大镜,不论好坏,均使得后果放大,特别的当诸如次贷危机的爆发、市场秩序混乱导致市场定价功能瘫痪时,原本在市场交易中扮演重要角色的金融工具,其价值的计量依据缺失公允,致使资产持有者的账面价值损失惨重,最终使得净利润等业绩指标大幅波动。业绩指标的大幅波动虽然实际上并不由公司自身经营不善所致,但外部市场投资者由于信息不对称的原因,这一波动导致了恐慌心理的产生,为了止损,大量抛售股票,又加剧了股票价格的下跌,如此进入又一轮的恐慌和抛售,使得股价一落千丈,跌入恶性循环之中,市场整体的不良循环最终导致了金融危机的全球性蔓延。金融危机的爆发,其不良后果延绵数年,至今美国经济仍未脱困,这不得不使各国实务界、理论界如惊弓之鸟,对金融业的业绩给予了更多的关注,公允价值变动成为当今热点问题之一。为与国际会计准则接轨并实质性的趋同,为我国跨国企业的国际经济贸易提供账务支持,增强与国际间企业交流的贸易竞争力,我国财政部于2006年2月15日发布了39项新会计准则,包括一项基本准则和38项具体准则,并于2007年1月1日正式实行,主要应用于上市公司会计报告。我国财政部同美国财务会计准则委员会、国际会计准则委员会一样,均对公允价值进行了定义,虽从阐述方式和措辞方面存在差异,但三者都强调了公允价值获取的三个条件,一是强调公平交易环境,公允价值是在公平交易的平台之上进行,遵循公平市场机制；二是强调了交易双方信息、对称,交易的双方都充分了解交易各方需要承担的责任和义务,应当享有的权利和利益,信息沟通流畅；三是双方自愿的基本条件。这一准则的全面实施引起了我国相关实务界的高度重视,同样对于我国银行业来说是机遇也是挑战。公允价值计量的引入成为我国会计计量的又一重要变化,公允价值被归入基本准则的会计属性之中,公允价值计量在新会计准则的19项具体准则中得以体现,如金融工具确认与计量、投资性房地产、债务重组、非货币性资产交换和企业合并等方面。经统计,国际会计准则委员会(IASB)在相关准则、解释中对公允价值的引用在2002年、2003年分别达到75%和90%,所占比例可见一斑；而美国会计准则委员会(FASB)在从1990年开始所发布的55项财务会计准则公告中有多达四十一项涉及公允价值,占到75%的比重。我国新会计准则引入公允价值计量的这一选择成为推动我国经济国际化发展的重要一步,在未来的实务中,公允价值应用的范围会不断扩大。从新准则中看,我国银行业在会计核算中涉及公允价值计量的方面较原有会计准则有了根本的变化,并且相较一般行业,范围更加广泛,这会从本质上改变商业银行原有的资产状况,公允价值计量模式的引入必将对商业银行的业绩产生影响。从目前我国对公允价值研究的文献来看,以规范研究为主,因我国启用公允价值时限较短,所以实证研究较少,而研究公允价值对业绩影响以及由此在资本市场上的股价表现的研究成果积累还不丰富。且目前国内的学者大多以某年或相关年度资本市场的数据为样本进行研究,而以整个资本市场中的数据为研究样本,极少区分行业及公司背景,但实际上,公允价值的应用却与行业和公司的情况紧密联系,这就可能降低研究结果的准确性,导致实证研究结果出现偏差。本文以研究公允价值在商业银行中的应用对银行业绩影响为目的,借鉴和学习了国内外相关学者的研究成果,构建模型,进行了实证分析。本文共分五章,第一章为本文研究背景及意义、研究方法、框架和创新点的绪论部分。第二章为公允价值涵义及其确认和计量以及与其他计量属性关系的基本理论铺垫和公允价值在国内外研究成果的文献综述部分。第三章为公允价值计量对我国商业银行业绩波动影响和资本市场股价影响的理论分析和现状介绍部分。第四章为实证研究部分。通过检验面板数据,选择相应模型,进行了实证分析,系统研究。第五章为研究结论与对策建议部分。根据全文理论分析、统计研究和实证研究得出了结论,并提出政策建议。尽管金融危机的爆发,促使众多国内学者将焦点转向研究公允价值在金融危机中扮演的角色,但是我国实证研究的文献积累仍然较少。目前从国外学者的研究成果来看,国外的大量研究由于其银行业数据充分及实务需要,着眼于银行业的实证研究成果较丰富。但我国由于引入公允价值较晚,因此多为定性分析的规范研究,较常见的实证研究是公允价值变动对股票市场表现影响的研究,对公允价值变动对银行业业绩波动的实证研究其研究方法也多以案例分析和前后相邻时间的对比分析较为常见。这主要是因为我国从2006年应用公允价值计量的时间延续较短,无法获得较充足的数据样本。本文的创新之处在于样本和模型的选择创新,以我国实行新会计准则为契机,在公允价值在中国银行业的应用时间也有一定积累的前提下,通过整理商业银行上市公司2007年至2011年的年报、中报和季报数据,扩大样本规模,采用面板模型来解决时间跨度短、样本量少的研究障碍,对公允价值对商业银行上市公司业绩波动、资本市场表现的影响进行了系统的理论和实证研究,为进一步理论研究提供一个经验性证据。