随着我国基金市场的不断发展，开放式基金已经成为证券市场的重要组成部分。如何科学有效地对基金绩效进行评价逐渐成为人们关注的焦点。科学、合理地评估开放式基金的绩效能够为基金公司、投资者以及监管当局提供丰富的可供决策的信息。基于此种目的，本文进行了以下研究： 首先介绍我国开放式基金绩效研究的背景，以及国内外的研究成果，在此基础上提出了本文的研究思路、方法、意义以及研究的目的、创新点和研究的难点。 文章第二部分对开放式基金进行概述，包括开放式基金的概念、分类以及与其它投资方式的比较，并对开放式基金在国内外的发展概况进行阐述。 文章第三章介绍了目前应用较为广泛的开放式基金评级指标以及评价体系，并对不同体系进行了比较。 文章以2005年我国开放式基金为样本，进行了描述性统计，从市场整体发展、资产分布、资产配置、资金流动、持有人情况以及净值增长率这六大方面进行阐述。 文章第五部分是实证分析部分，也是文章的重点。选取成立于2004年1月1日之前的股票型开放式基金为研究对象，研究区间为2005年的完整年度，样本数量一共29只。选取这29只基金的净值增长率、标准差、系统风险β、Treynor指数、Sharpe指数、Jensen指数、R2、估价比率、M2和择股系数a、择时系数β2这11个指标进行因子分析，得出基金绩效评价的综合模型，并对综合因子得分以及各主因子得分进行排序分析，最后运用相关分析方法对开放式基金绩效的持续性进行了检验。 最后，本文就实证研究结果归纳出重要结论，并根据我国证券市场的实际情况提出自己的建议。