区制转移相关论文
在区制转移的视角下,通过马尔可夫区制转移模型深入研究房地产价格与经济增长的动态关联机制以及货币政策对房地产市场的调控效果......
由于利率期限结构的估计是资产定价、金融产品设计、保值和风险管理的基准,同时反映了市场参与者对未来利率变化、通货膨胀和经济......
会议
通过使用条件异方差模型,发现在我国沪市股票市场收益率的时间序列中,无论是无条件方差序列还是条件方差序列,都存在显著的区制划......
传统研究采用静态CCK模型检验股票市场的羊群效应,但无法描述羊群行为的动态变化以及市场可能受到的外部影响.本文基于中国股市日......
改革开放以来,出口一直是我国经济增长的重要引擎之一。自2008年金融危机爆发以来,国际经济形势的不确定性明显增加,我国出口增长......
并购活动呈浪潮式发展在西方发达国家几乎已成典型化事实,回顾我国并购活动发展历程发现,这一典型化事实在我国似乎也是存在的。为......
基于1965-2012年我国政府消费与GDP的年度数据，本文检验了两者间的短期波动模式与长期均衡关系，通过使用具有马尔科夫区制转移性......
准确刻画生猪产业链价格的动态行为特征是预测生猪市场价格变化趋势的基础,也是政府制定切实可行的生猪价格稳定政策的重要依据.本......
基于利率期限溢价和股权溢价具有区制转移的特征,本文采用马尔科夫区制转移自回归(MS-AR)模型检验利率期限溢价与股权溢价之间的非......
针对具有Markov区制转移的、波动均值状态相依的随机波动模型,基于贝叶斯分析,我们推导并给出了对区制转移随机波动模型的MCMC估计......
本文利用Massey和Wu的区制转移模型来刻画经济环境发生结构性变化的动态轨迹,并运用数值模拟方法研究主体对区制转移的反应模式。......
尽管保持物价稳定是货币政策的主要目标，但其作用效果一直存在争议。本文通过估计带有马尔可夫区制转移的泰勒规则模型，发现中国货币......
金融发展理论可以描述为一个离散过程，分为金融扩张和金融调整两种状态。金融发展在两状态间的转化形成了金融周期。宏观经济政策是......
使用允许长记忆参数d服从区制转换的MS—ARFIMA模型对中国月度通货膨胀路径的动态行为进行新的实证研究，结果显示：中国通货膨胀不仅......
随着我国经济周期波动性的显著降低，我国价格水平变化的稳定性也逐渐加强，这说明经济增长率与通货膨胀率之间存在一定程度的替代与影......
自从Engle(1982)首次提出自回归条件异方差模型(ARCH)以来,许多学者为描述金融资产收益率的波动聚集、尖峰厚尾、非对称等特点提出......
鉴于已有研究在考察价值溢价现象及其成因时都未考虑股市的周期性,本文采用马尔科夫区制转移模型识别股市在不同状态间的转换,并分......
历次金融危机都伴随着流动性水平的共同下降,流动性协动效应为金融危机提供潜在的动力。文章旨在研究个股与市场、行业与市场间的......
摘要：基于由金融资产价格、金融规模和金融景气三个维度构成的金融周期指数，考量金融周期的阶段性特征，在马尔科夫区制转换模型加入自......
文章基于区制转移模型对单因素CKLS短期利率模型进行扩展，并运用该扩展模型对我国短期拆借利率展开实证分析。分析结果表明我国短期......
为了准确地刻画中国经济周期的特征,文章运用正则化辅助粒子滤波方法估计了一个状态转移概率具有随机时变性的区制转移状态空间模......
基于多种常用的博彩型股票识别指标,本文利用马尔科夫区制转移模型和投资者情绪指数,在对中国股市进行“风险-收益”和情绪两种状......
短期利率的动态行为对固定收益证券及利率衍生品的定价起着十分重要的作用,了解短期利率的动态有助于金融产品价格发现和利率风险......
本文使用MS-ARFIMA模型对沪深两市收益率轨迹的动态特征进行了新的计量检验。结果显示:不仅均值和波动性存在着明显的结构非线性,......
现如今的经济学研究中，对于货币政策的理论研究和根据对他的研究所得到的成果必然是有非常大的实践意义和较高价值部分。世界各国的......
当前中国经济步入'新常态',经济结构性减速诱使我国可能存在步入'中等收入陷阱'的危险,有必要审视生产要素和结构......
期权作为一种重要的金融衍生产品,其定价方法一直是金融领域的核心问题.三叉树方法是金融衍生产品常用的数值定价方法之一,该方法......
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受Baker和Bloom等(2016)构建经济政策不确定性指数的启发,本文使用中国知网报刊关键词搜索功能构建了中国的货币政策、财政政策、......
本论文研究了马尔科夫区制转移框架下的期权定价问题,在市场环境由隐马尔科夫模型刻画的情形下，分别利用二叉树定价和Black-Scholes......
推进城镇化是增加我国农村消费需求，扩大内需的重要突破口。采用2002—2012年我国省际面板数据考察城镇化、农村人口结构、消费结构......
中国股市从成立以来，经过24年的风风雨雨，不断发展壮大，为中国经济建设的发展做出了不可抹灭的贡献。如今，股市已经成为我国金融市场的......
本文在借鉴和引用了大量国内外研究成果的基础上,对利率期限结构的模型的定性理论和计量模型的研究进行了详细的比较和评述,拓展了......
短期利率动态一直是金融领域研究的热点，对其研究有助于利率风险管理，有助于对固定收益证券及利率衍生产品的定价，有助于判断宏观经济......
先行指数作为判断经济形势的"晴雨表",可以用于预估经济运行趋势,并根据预测提出相应的应对政策措施。服务业作为宏观经济的重要部......
本文构建财政政策和货币政策区制转移特征的DSGE模型,考察我国财政货币政策在不同时期联合动态效应,回答我国财政政策在不同时期是......
前沿研究技术进步与能源消费的关系大多基于静态线性模型,而忽略两者之间的动态非线性关系。为此,本文采用MS-VAR模型探究技术进步......
“六畜猪第一”、“猪粮安天下”,生猪历来都是关系国计民生的重要命题。中国既是世界最大的生猪生产国,也是最大的猪肉消费国,自1......
本文首先利用非瓦尔拉均衡理论中的巴罗-格罗斯曼宏观一般非均衡模型对我国财政政策的非线性效应进行理论分析,并利用区制转移向量......
关于金融波动率的建模,大量文献都是基于将收益率作为波动率代理变量,而基于极差这一更有效的代理变量研究波动率的则相对较少.考......
2008年金融危机之后,世界经济处于持续低迷的状态,财政政策的有效性尤其是财政支出的有效性正面临着广泛而强烈的质疑,高额的政府......
本文在分析当前国内和国际形势的基础上对我国货币政策规则的设计、选择和操作进行一系列的研究，重点研究了金融危机以后对货币政策......
学位
房地产市场不仅与我国经济发展息息相关，并且与国民经济各部门的发展都有着至关重要的联系。房地产价格对于房地产市场具有显著影响......
传统"泰勒规则"的线性设定具有一定的局限性,由于宏观经济背景和政策作用时间不同,货币政策规则可能是一种非线性系统。本文将"泰......
短期利率动态一直是金融领域研究的热点和难点，是对利率衍生产品定价和风险管理不可缺少的工具．本文从利率波动随机行为和区制转移特......
网络搜索相关研究的开展得益于互联网的普及与繁荣,它是随着数据挖掘技术的发展而兴起的大数据研究。最开始搜索引擎中的数据被应......
